Einführung
Der Hebel ist eines der wichtigsten Instrumente im CFD-Handel. Er ermöglicht es Händlern, Positionen zu eröffnen, die deutlich über ihrem Eigenkapital liegen. Dies kann potenzielle Gewinne steigern, erhöht aber auch die finanziellen Risiken. Das Verständnis der Hebelwirkung ist für erfolgreiches Trading unerlässlich.
Was ist Leverage?
Leverage ist das Verhältnis zwischen den eigenen Mitteln eines Händlers und dem Gesamtvolumen der Position, die er mit Hilfe von geliehenen Mitteln vom Broker kontrolliert. Ein Leverage von 1:20 bedeutet beispielsweise, dass ein Händler mit 500 $ eine Position für 10.000 $ eröffnen kann. Dies erhöht die Kaufkraft, erhöht aber gleichzeitig die potenziellen Verluste.
So funktioniert Leverage in der Praxis
: Mit Leverage erzielt ein Händler einen Gewinn oder Verlust basierend auf dem Gesamtwert der Position, nicht nur auf seiner eigenen Investition. Das bedeutet, dass selbst kleine Schwankungen im Preis eines Vermögenswerts das finanzielle Ergebnis der Transaktion erheblich beeinflussen können. Bei negativen Marktbewegungen kann der Broker zusätzliche Mittel anfordern oder die Position schließen (Margin Call).
Margin-Anforderungen und Risiken
Um offene Positionen zu halten, muss ein Händler eine Mindestmarge auf seinem Konto vorhalten. Verschlechtert sich die Marktlage und sinkt der Saldo unter das erforderliche Niveau, kann der Broker Positionen zwangsweise schließen, um Verluste zu begrenzen. Dies unterstreicht die Bedeutung eines angemessenen Risikomanagements.
Regulatorische Beschränkungen und Wahl des Hebels
Verschiedene Regionen legen zum Schutz privater Händler eigene Grenzen für den maximalen Hebel fest. In der Ukraine ist der regulatorische Rahmen noch weniger ausgeprägt, die meisten Broker halten sich jedoch an internationale Standards. Die Höhe des Hebels sollte der Erfahrung und Handelsstrategie des Händlers entsprechen: Anfängern wird empfohlen, einen kleinen Hebel zu wählen.
Schlussfolgerungen:
Hebelwirkung ist ein Instrument, mit dem Sie die Effizienz des CFD-Handels steigern können, gleichzeitig aber auch die Risiken deutlich erhöhen. Das Verständnis der Mechanismen und die Einhaltung der Regeln des Kapitalmanagements sind der Schlüssel zu erfolgreichem Handeln auf dem Markt. Anfängern wird empfohlen, mit minimaler Hebelwirkung zu beginnen und ihre Fähigkeiten zunächst auf Demokonten zu üben.
Quellen
https://www.investopedia.com/terms/l/leverage.asp
https://www.plus500.com/en/Trading/Leverage
https://www.cmcmarkets.com/en/learn-cfd-trading/what-is-leverage-in-trading